本報記者 劉釗
2月19日，工業和信息化部原材料工業司就《稀土開采和稀土冶煉分離總量調控管理辦法（暫行）（公開征求意見稿）》（以下簡稱《總量調控管理辦法》）和《稀土產品信息追溯管理辦法（暫行）（公開征求意見稿）》（以下簡稱《信息追溯管理辦法》）公開征求意見。
上海有色網稀土分析師楊佳文在接受《證券日報》記者采訪時表示，在《總量調控管理辦法》的推動下，企業會面臨更嚴苛的生產指標，需要加大技術創新的力度和提高資源利用效率。此外，《信息追溯管理辦法》也促使企業提升信息化管理水平，鼓勵內部建立稀土追溯系統。這一舉措將推動整個稀土行業在管理模式和技術應用上的創新與發展，進一步提升產業的綠色化和智能化水平。
稀土憑借其特殊的物理化學性能，被廣泛應用于工業制造、新興產業、綠色能源等眾多領域，且人形機器人、低空經濟等領域為稀土應用提供了新的空間。去年10月1日，稀土行業首部法規《稀土管理條例》（以下簡稱《管理條例》）正式施行。《管理條例》明確，國家根據稀土資源儲量和種類差異、產業發展、生態保護、市場需求等因素，對稀土開采和稀土冶煉分離實行總量調控，并優化動態管理。
《總量調控管理辦法》和《信息追溯管理辦法》是對《管理條例》相關規定的進一步明確和細化。對于稀土礦產品的定義，《總量調控管理辦法》指出，稀土礦產品包括“國內采選所得的稀土礦產品、境外進口的稀土礦產品、獨居石精礦等通過其他含稀土礦物副產所得的稀土礦產品，以及其他各類稀土礦產品等”。
此外，《總量調控管理辦法》或將進一步對行業內存在的體系外且不合規供給進行取締。《總量調控管理辦法》指出，“稀土開采企業和稀土冶煉分離企業應當是國家推動組建的大型稀土企業集團及所屬稀土開采企業和稀土冶煉分離企業”。目前，國家推動組建的大型稀土企業集團為中國稀土集團有限公司（以下簡稱“中國稀土集團”）和中國北方稀土（集團）高科技股份有限公司（以下簡稱“北方稀土”）。《總量調控管理辦法》明確，除上述企業外，其他組織和個人不得獲得稀土指標。未獲得稀土指標的組織和個人不得開展稀土開采和冶煉分離生產活動。
在楊佳文看來，此舉旨在保護稀土資源，防止過度和非法開采，避免資源過度消耗，并促進稀土資源的可持續利用。從前，由于監管不足，一些企業無序開采稀土，導致資源浪費和生態環境破壞。通過引入總量調控措施，可以合理規劃資源開采量，確保在滿足當前需求的基礎上，為未來發展保留足夠的資源儲備。
在信息安全部分，《信息追溯管理辦法》指出，稀土企業應當建立稀土產品流向記錄制度，配備實施稀土產品信息追溯管理的必要設備設施及人員等條件，如實記錄稀土產品流向信息，并于每月10日前將基礎性指標數據錄入稀土追溯系統，確保數據信息真實、準確、完整。
楊佳文進一步表示，此舉不僅提高了稀土產品流通環節的透明度，還能在非法產品進入市場時迅速追溯其源頭，從而有效打擊非法交易行為，維護市場秩序，減少投機炒作，穩定稀土產品價格，促進上下游產業鏈的協調發展。
國金證券金屬材料首席分析師李超分析認為，《總量調控管理辦法》落地拉開稀土行業供給側結構性改革序幕，后續或伴隨系列政策和行業整合，在全球地緣政治環境波動的背景下稀土的戰略價值有望進一步提升，行業基本面亦處于底部回升階段，稀土集團和切入人形機器人產業鏈的磁材標的有望顯著受益。
作為目前兼顧性能和成本的優秀磁體，稀土永磁為人形機器人磁組件和低空飛行器用磁材的不二選項，產業鏈導入紅利有望逐步體現。中信證券研報指出，2025年有望成為人形機器人量產元年，產業正以超線性的速度突破臨界點，高性能釹鐵硼作為機器人用電機的關鍵材料，未來有望充分受益。稀土是國家戰略資源，通過總量管理和追溯體系有助于保障戰略資源安全，推動行業高質量發展。